1、棒杰股份度财务分析报告棒杰股份0026342019年度财务分析报告一 公司简介公司名称浙江棒杰控股集团股份有限公司公司英文名称Zhejiang Bangjie Holding Group Co.,Ltd公司简称棒杰股份股票代码002634成立时间None上市时间2011-12-05交易所深圳证券交易所注册地址浙江省义乌市苏溪镇镇南小区电话传真公司网址邮箱公司简介二 公司财务分析2.1 公司资产结构分析2.1.1 资产构成基本情况棒杰股份2019年资产总额为957,436,866.25元，其中流动资产为355,191,847.18元，占总资产比例为37.10%；非流动资产为602,245,019
2、.07元，占总资产比例为62.90%； 2019年棒杰股份总资产构成情况科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)资产总计95,743100.00%97,204100.00%114,923100.00%流动资产合计35,51937.10%39,04240.17%47,17741.05%非流动资产合计60,22462.90%58,16259.83%67,74658.95%2.1.2 流动资产构成情况流动资产主要包括货币资金、交易性金融资产、应收票据及应收账款、应收款项融资、预付账款、其他应收账款、存货、合同资产、持有待售资产、一
3、年内到期的非流动资产以及其他流动资产科目，棒杰股份2019年的流动资产主要包括货币资金、应收票据及应收账款以及应收账款，各项分别占比为42.77%，28.11%和28.11%。2019年棒杰股份流动资产构成情况科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)流动资产合计35,519100.00%39,042100.00%47,177100.00%货币资金15,19042.77%23,38259.89%27,27157.81%交易性金融资产00.00%00.00%6,14713.03%应收票据及应收账款9,98528.11%3,875
4、9.93%4,92810.45%应收账款9,98528.11%3,8759.93%4,92810.45%预付款项3591.01%3921.01%3860.82%其他应收款1940.55%1880.48%6861.45%其中:应收利息00.00%00.00%540.12%存货7,51121.15%9,49624.32%6,23813.22%其他流动资产2,2776.41%1,7064.37%1,5193.22%2.1.3 非流动资产构成情况非流动资产主要包括债权投资、其他债权投资、长期应收款、长期股权投资、其他权益工具投资、其他非流动金融资产、投资性房地产、固定资产、在建工程、生产性生物资产、油
5、气资产、使权资产、无形资产、开发支出、商誉、长期待摊费用、递延所得资产、其他非流动资产科目，棒杰股份2019年的非流动资产主要包括固定资产、长期股权投资以及投资性房地产，各项分别占比为36.20%，16.61%和14.13%。2019年棒杰股份非流动资产构成情况科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)非流动资产合计60,224100.00%58,162100.00%67,746100.00%长期股权投资10,00016.61%11,44319.68%7,93111.71%其他权益工具投资7,86113.05%6,02210.
6、36%2,2173.27%其他非流动金融资产00.00%00.00%19,54128.84%投资性房地产8,50814.13%10,97618.87%5,4848.10%固定资产21,80036.20%20,99536.10%26,08338.50%在建工程7,16711.90%1,2352.12%6911.02%无形资产4,2517.06%4,5197.77%4,8907.22%长期待摊费用2570.43%3020.52%250.04%递延所得税资产3310.55%4210.73%4530.67%其他非流动资产450.07%2,2433.86%4260.63%2.2 负债及所有者权益结构分析
7、2.2.1 负债及所有者权益基本构成情况棒杰股份2019年年总负债金额为270,574,571.8元，所有者权益总额为686,862,294.45元，其中资本金为459,352,513.0元，资产负债率为28.26%，在负债中，流动负债为266,281,988.91元；占负债和所有者权益总额的27.81%，非流动负债为4,292,582.89元，占负债和所有者权益总额的0.45%。2019年棒杰股份负债和所有者权益构成情况科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)负债和所有者权益(或股东权益)总计95,743100.00%97
8、,204100.00%114,923100.00%流动负债合计26,62827.81%28,38729.20%22,16119.28%非流动负债合计4290.45%2230.23%3590.31%所有者权益(或股东权益)合计68,68671.74%68,59370.57%92,40280.40%2.2.2 流动负债基本构成情况流动负债主要包括短期借款、交易性金融负债、衍生金融负债、应付票据及应付账款、预收款项、合同负债、应付职工薪酬、应交税费、其他应付款、应计负债、持有待售负债、一年内到期的非流动负债和其他流动负债科目， 棒杰股份2019年的流动负债主要包括短期借款、应付票据及应付账款以及应付
9、账款，各项分别占比为59.68%，25.41%和25.41%。2019年棒杰股份流动负债构成情况科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)流动负债合计26,628100.00%28,387100.00%22,161100.00%短期借款15,89159.68%14,45650.93%14,68266.25%应付票据及应付账款6,76625.41%00.00%4,66921.07%应付账款6,76625.41%00.00%4,66921.07%预收款项8783.30%7792.75%7513.39%应付职工薪酬1,8226.84
10、%1,5925.61%1,4206.41%应交税费7882.96%1,3804.86%3921.77%其他应付款4731.78%10,17135.83%2381.08%其中:应付利息00.00%00.00%30.02%其他流动负债60.03%60.02%60.03%2.2.3 非流动负债基本构成情况非流动负债主要包括长期借款、应付债券、租赁负债、长期应付款、预计负债、递延收益、递延所得税负债、其他非流动负债科目，棒杰股份2019年的非流动负债主要包括递延所得税负债、递延收益以及长期借款，各项分别占比为67.75%，32.25%和0.00%。2019年棒杰股份非流动负债构成情况科目名称2019年
11、2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)非流动负债合计429100.00%223100.00%359100.00%递延收益13832.25%00.00%00.00%递延所得税负债29067.75%00.00%3610.23%其他非流动负债00.00%223100.00%32289.77%2.2.4 所有者权益基本构成情况所有者权益部分主要包括实收资本(或股本)、其他权益工具、资本公积、库存股、其他综合收益、专项储备、盈余公积、未分配利润、少数股东权益科目，2019年棒杰股份的所有者权益部分主要包括实收资本(或股本)、未分配利润以及盈余公积，各
12、项分别占比为66.88%，30.42%和5.96%。所有者权益构成情况科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)所有者权益(或股东权益)合计68,686100.00%68,593100.00%92,402100.00%实收资本(或股本)45,93566.88%46,10067.21%46,10049.89%资本公积5930.86%1,3121.91%1,3121.42%库存股-4,176-6.08%00.00%00.00%其他综合收益1,3481.96%00.00%110.01%盈余公积4,0945.96%3,6635.34%
13、3,4523.74%未分配利润20,89130.42%17,51625.54%18,21819.72%少数股东权益00.00%00.00%23,30825.22%2.3利润分析2.3.1 净利润分析2019年棒杰股份的净利润为38,054,797.15元，与2018年的11,719,190.1元相比上升了224.72%。2015-2019年棒杰股份净利润变动趋势年份金额（万元）同比增长率（%）20154,70220164,7621.26%20175,71019.92%20181,171-79.48%20193,805224.72%2.3.2 营业利润分析2019年棒杰股份的营业利润为47,42
14、2,377.99元，与2018年的13,245,276.42元相比上升了258.03%。2015-2019年棒杰股份营业利润变动趋势年份金额（万元）同比增长率（%）20154,36920165,62328.69%20176,59417.27%20181,324-79.92%20194,742258.03%2.3.3 利润总额分析2019年棒杰股份的利润总额为47,473,419.66元，与2018年的15,532,758.46元相比上升了205.63%。2015-2019年棒杰股份利润总额变动趋势年份金额（万元）同比增长率（%）20155,49420165,7053.83%20176,8792
15、0.59%20181,553-77.42%20194,747205.63%2.3.4 成本费用分析成本和费用总额包括营业成本、税金及附加、销售费用、管理费用、研发费用和财务费用科目，2019年棒杰股份的成本费用总额为537,541,391.51元，其中营业成本、管理费用以及销售费用，各项分别占比为81.59%，8.21%和4.28%。2019年棒杰股份成本费用构成科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)成本及费用总额-53,754100.00%-39,559100.00%-38,370100.00%营业成本-43,85881
16、.59%-30,58677.32%-29,72077.46%税金及附加-1,3792.57%-7751.96%-6611.72%销售费用-2,3004.28%-1,9805.01%-1,8144.73%管理费用-4,4108.21%-4,44811.24%-5,60514.61%研发费用-1,7303.22%-1,4043.55%0-0.00%财务费用-730.14%-3640.92%-5681.48%2.4 现金流量分析2.4.1 经营活动、投资活动及筹资活动现金流分析2019年棒杰股份的经营现金流量净额为58,997,269.73元，与2018年的23,856,786.11元相比上升了14
17、7.30%；投资活动现金流净额为-44,415,745.92元；筹资活动现金流净额为-100,767,845.51元。2015-2019年棒杰股份经营、投资及筹资活动现金流净额年份经营活动现金流净额（万元）投资活动现金流净额（万元）筹资活动现金流净额（万元）20159,359-1,5291,231201614,006-17,670-3,199201711,411-5,954-4,02020182,385-7,0931,01020195,899-4,441-10,0762.4.2 现金流入结构分析2019年棒杰股份现金流入总金额为751,534,110.03元，其中经营活动现金流入为544,61
18、2,080.73元，占现金流入总额的72.47%；投资活动现金流入为56,922,029.3元，占现金流入总额的7.57%；筹资活动现金流入为150,000,000.0元，占现金流入总额的19.96%。2019年棒杰股份现金流入构成科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)现金流入总额75,153100.00%69,518100.00%92,855100.00%经营活动现金流入小计54,46172.47%49,17670.74%50,40954.29%投资活动现金流入小计5,6927.57%5,9308.53%32,74635
19、.27%筹资活动现金流入小计15,00019.96%14,41120.73%9,70010.45%经营活动现金流入小计中销售商品/提供劳务收到的现金为503,542,287.09元,占经营活动现金流入小计的92.46%;收到的税费返还为19,125,143.92元,占经营活动现金流入小计的3.51%;收到其他与经营活动有关的现金为21,944,649.72元,占经营活动现金流入小计的4.03%。2019年棒杰股份经营活动现金流入构成科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)经营活动现金流入小计54,461100.00%49,1
20、76100.00%50,409100.00%销售商品/提供劳务收到的现金50,35492.46%44,02589.53%42,16183.64%收到的税费返还1,9123.51%1,9103.88%2,0764.12%收到其他与经营活动有关的现金2,1944.03%3,2406.59%6,17112.24%投资活动现金流入小计中收回投资收到的现金为42,524,000.0元,占投资活动现金流入小计的74.71%;取得投资收益收到的现金为1,400,851.5元,占投资活动现金流入小计的2.46%;处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额为128,500.0元,占投资活动现金流入小计的
21、0.23%;收到其他与投资活动有关的现金为12,868,677.8元,占投资活动现金流入小计的22.61%。2019年棒杰股份投资活动现金流入构成科目名称2019年2018年2017年金额（元万）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)投资活动现金流入小计5,692100.00%5,930100.00%32,746100.00%收回投资收到的现金4,25274.71%4,26171.85%31,58796.46%取得投资收益收到的现金1402.46%831.40%4161.27%处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额120.23%1472.48%740.23%收
22、到其他与投资活动有关的现金1,28622.61%1,43924.27%6682.04%筹资活动现金流入小计中取得借款收到的现金为150,000,000.0元,占筹资活动现金流入小计的100.0%。 2019年棒杰股份筹资活动现金流入构成科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)筹资活动现金流入小计15,000100.00%14,411100.00%9,700100.00%取得借款收到的现金15,000100.00%14,411100.00%9,700100.00%2.4.3 现金流出结构分析2019年棒杰股份现金流出总额为83
23、7,720,431.73元，现金流出总额中经营活动现金流出小计为485,614,811.0元,占现金流出总额的57.97%;投资活动现金流出小计为101,337,775.22元,占现金流出总额的12.1%;筹资活动现金流出小计为250,767,845.51元,占现金流出总额的29.93%。2019年棒杰股份现金流出构成科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)现金流出总额-83,772100.00%-73,215100.00%-91,419100.00%经营活动现金流出小计-48,56157.97%-46,79063.91%-
24、38,99842.66%投资活动现金流出小计-10,13312.10%-13,02417.79%-38,70042.33%筹资活动现金流出小计-25,07629.93%-13,40118.30%-13,72015.01%经营活动现金流出小计中购买商品/接受劳务支付的现金为306,311,199.46元,占经营活动现金流出小计的63.08%;支付给职工以及为职工支付的现金为124,621,896.01元,占经营活动现金流出小计的25.66%;支付的各项税费为13,615,621.31元,占经营活动现金流出小计的2.8%;支付其他与经营活动有关的现金为41,066,094.22元,占经营活动现金流
25、出小计的8.46%。2019年棒杰股份经营活动现金流出构成科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)经营活动现金流出小计-48,561100.00%-46,790100.00%-38,998100.00%购买商品/接受劳务支付的现金-30,63163.08%-28,06259.97%-21,56555.30%支付给职工以及为职工支付的现金-12,46225.66%-11,55524.70%-10,85627.84%支付的各项税费-1,3612.80%-1,4233.04%-1,8464.73%支付其他与经营活动有关的现金-4,
26、1068.46%-5,74912.29%-4,73012.13%投资活动现金流出小计中购建固定资产/无形资产和其他长期资产支付的现金为79,233,460.05元,占投资活动现金流出小计的78.19%;投资支付的现金为2,000,000.0元,占投资活动现金流出小计的1.97%;支付其他与投资活动有关的现金为20,104,315.17元,占投资活动现金流出小计的19.84%。2019年棒杰股份投资活动现金流出构成科目名称2019年2018年2017年金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)金额（万元）百分比(%)投资活动现金流出小计-10,133100.00%-13,024100.00%-38,700100.00%购建固定资产/无形资产和其他长期资产支付的现金-7,92378.19%-6,62050.83%-3,1168.05%投资支付的现金-2001.97%-4,37133.56%-35,398
