1、10,524,59971.77%2.1.2 流动资产构成情况流动资产主要包括货币资金、交易性金融资产、应收票据及应收账款、应收款项融资、预付账款、其他应收账款、存货、合同资产、持有待售资产、一年内到期的非流动资产以及其他流动资产科目，包钢股份2019年的流动资产主要包括存货、货币资金以及应收票据及应收账款，各项分别占比为48.06%，28.49%和9.43%。2019年包钢股份流动资产构成情况货币资金1,177,09128.49%1,170,53726.10%1,166,61628.18%交易性金融资产1,2170.03%3,3230.07%3,7560.09%应收票据及应收账款389,559
2、9.43%1,053,49323.49%708,90717.12%应收票据77,1421.87%745,53216.63%400,4229.67%应收账款312,4177.56%307,9606.87%308,4857.45%应收款项融资292,2977.07%0.00%预付款项92,1632.23%45,0031.00%85,3972.06%其他应收款37,9180.92%48,1841.07%47,5701.15%存货1,985,63448.06%2,080,47046.40%1,936,62746.78%其他流动资产156,0293.78%83,1691.85%190,7714.61%2
3、.1.3 非流动资产构成情况非流动资产主要包括债权投资、其他债权投资、长期应收款、长期股权投资、其他权益工具投资、其他非流动金融资产、投资性房地产、固定资产、在建工程、生产性生物资产、油气资产、使权资产、无形资产、开发支出、商誉、长期待摊费用、递延所得资产、其他非流动资产科目，包钢股份2019年的非流动资产主要包括固定资产、其他非流动资产以及无形资产，各项分别占比为64.75%，30.28%和2.29%。2019年包钢股份非流动资产构成情况长期股权投资113,248104,5391.01%77,6340.74%其他权益工具投资500200固定资产6,848,17564.75%6,987,695
4、67.22%7,154,21067.98%在建工程38,0070.36%24,8100.24%56,9310.54%无形资产242,6442.29%172,3831.66%181,2401.72%开发支出35,8800.34%17,4000.17%长期待摊费用66,5640.63%71,0610.68%74,0980.70%递延所得税资产28,8230.27%46,6860.45%50,0540.48%其他非流动资产3,202,90430.28%2,971,10728.58%2,930,22927.84%2.2 负债及所有者权益结构分析2.2.1 负债及所有者权益基本构成情况包钢股份2019年
5、年总负债金额为86,105,367,455.37元，所有者权益总额为60,981,253,620.81元，其中资本金为45,585,032,648.0元，资产负债率为58.54%，在负债中，流动负债为68,045,828,646.34元；占负债和所有者权益总额的46.26%，非流动负债为18,059,538,809.03元，占负债和所有者权益总额的12.28%。2019年包钢股份负债和所有者权益构成情况负债和所有者权益（或股东权益）总计流动负债合计6,804,58246.26%7,987,61153.68%8,888,19960.61%非流动负债合计1,805,95312.28%1,625,4
6、6910.92%822,3345.61%所有者权益（或股东权益）合计6,098,12541.46%5,266,98835.40%4,953,71133.78%2.2.2 流动负债基本构成情况流动负债主要包括短期借款、交易性金融负债、衍生金融负债、应付票据及应付账款、预收款项、合同负债、应付职工薪酬、应交税费、其他应付款、应计负债、持有待售负债、一年内到期的非流动负债和其他流动负债科目， 包钢股份2019年的流动负债主要包括短期借款、应付票据及应付账款以及应付账款，各项分别占比为36.91%，33.10%和33.10%。2019年包钢股份流动负债构成情况短期借款2,511,49436.91%6,
7、081,80776.14%3,028,94834.08%应付票据及应付账款2,252,46333.10%2,636,29529.66%应付账款预收款项566,2718.32%791,3719.91%765,6158.61%应付职工薪酬36,69133,7870.42%36,4450.41%应交税费42,2790.62%141,4211.77%13,5410.15%其他应付款293,9514.32%453,6995.68%1,555,80917.50%其中:应付利息23,5190.26%应付股利27826一年内到期的非流动负债967,02314.21%391,5564.90%851,5449.5
8、8%其他流动负债134,4081.98%93,9661.18%2.2.3 非流动负债基本构成情况非流动负债主要包括长期借款、应付债券、租赁负债、长期应付款、预计负债、递延收益、递延所得税负债、其他非流动负债科目，包钢股份2019年的非流动负债主要包括应付债券、长期应付款以及长期借款，各项分别占比为78.02%，12.88%和6.67%。2019年包钢股份非流动负债构成情况长期借款120,5466.67%611,56937.62%328,15039.90%应付债券1,409,05578.02%669,35741.18%200,00024.32%长期应付款232,58512.88%297,9341
9、8.33%245,02129.80%递延收益43,7562.42%递延所得税负债92900.02%3980.05%其他非流动负债46,3162.85%48,7645.93%2.2.4 所有者权益基本构成情况所有者权益部分主要包括实收资本（或股本）、其他权益工具、资本公积、库存股、其他综合收益、专项储备、盈余公积、未分配利润、少数股东权益科目，2019年包钢股份的所有者权益部分主要包括实收资本（或股本）、少数股东权益以及未分配利润，各项分别占比为74.75%，13.57%和7.07%。所有者权益构成情况实收资本（或股本）4,558,50374.75%86.55%92.02%资本公积127,905
10、2.10%139,9032.66%2.82%其他综合收益796215专项储备29,9440.49%28,57124,9080.50%盈余公积123,2882.02%2.34%92,476未分配利润431,052396,5677.53%117,7952.38%少数股东权益827,35113.57%20,0920.38%20,1092.3利润分析2.3.1 净利润分析2019年包钢股份的净利润为894,067,783.85元，与2018年的3,329,556,651.32元相比下降了73.15%。2015-2019年包钢股份净利润变动趋势年份同比增长率（%）2015-330,23320168,51
11、3-102.58%2017205,0902309.03%2018332,95562.35%201989,406-73.15%2.3.2 营业利润分析2019年包钢股份的营业利润为1,377,218,414.55元，与2018年的4,253,879,795.45元相比下降了67.62%。2015-2019年包钢股份营业利润变动趋势-599,431-40,778-93.20%282,937-793.84%425,38750.35%137,721-67.62%2.3.3 利润总额分析2019年包钢股份的利润总额为1,390,137,685.26元，与2018年的4,240,737,719.63元相比
12、下降了67.22%。2015-2019年包钢股份利润总额变动趋势-435,38332,880-107.55%282,642759.61%424,07350.04%139,013-67.22%2.3.4 成本费用分析成本和费用总额包括营业成本、税金及附加、销售费用、管理费用、研发费用和财务费用科目，2019年包钢股份的成本费用总额为62,172,855,721.03元，其中营业成本、销售费用以及财务费用，各项分别占比为88.86%，3.90%和3.77%。2019年包钢股份成本费用构成成本及费用总额-6,217,285-6,333,149-5,049,121营业成本-5,524,37788.86
13、%-5,662,48289.41%-4,535,43989.83%税金及附加-74,2101.19%-41,9430.66%-23,4540.46%销售费用-242,4073.90%-230,6073.64%-218,087管理费用-135,7902.18%-139,7042.21%-104,3042.07%研发费用-5,9220.10%-8,0520.13%-0.00%财务费用-234,5753.77%-250,3583.95%-167,8363.32%2.4 现金流量分析2.4.1 经营活动、投资活动及筹资活动现金流分析2019年包钢股份的经营现金流量净额为-386,829,260.83元
14、，与2018年的7,148,748,709.53元相比下降了105.41%；投资活动现金流净额为-1,951,031,153.49元；筹资活动现金流净额为2,999,317,214.69元。2015-2019年包钢股份经营、投资及筹资活动现金流净额经营活动现金流净额（万元）投资活动现金流净额（万元）筹资活动现金流净额（万元）-97,479-2,544,1923,282,759646,082-776,765-458,331732,896-72,697-338,923714,874-163,975-521,379-38,682-195,103299,9312.4.2 现金流入结构分析2019年包钢
15、股份现金流入总金额为109,542,828,534.48元，其中经营活动现金流入为59,348,744,267.07元，占现金流入总额的54.18%；投资活动现金流入为13,195,902.7元，占现金流入总额的0.01%；筹资活动现金流入为50,180,888,364.71元，占现金流入总额的45.81%。2019年包钢股份现金流入构成现金流入总额10,954,2829,523,1737,927,053经营活动现金流入小计5,934,87454.18%5,069,91653.24%4,368,51255.11%投资活动现金流入小计1,3190.01%83,2190.87%1,453筹资活动现
16、金流入小计5,018,08845.81%4,370,03745.89%3,557,08744.87%经营活动现金流入小计中销售商品/提供劳务收到的现金为58,861,545,370.51元,占经营活动现金流入小计的99.18%;收到的税费返还为65,112,969.66元,占经营活动现金流入小计的0.11%;收到其他与经营活动有关的现金为422,085,926.9元,占经营活动现金流入小计的0.71%。2019年包钢股份经营活动现金流入构成销售商品/提供劳务收到的现金5,886,15499.18%4,967,48397.98%4,267,15597.68%收到的税费返还6,5110.11%37
17、,31460,9381.39%收到其他与经营活动有关的现金42,2080.71%65,1181.28%40,4170.93%投资活动现金流入小计中收回投资收到的现金为11,694,190.72元,占投资活动现金流入小计的88.62%;处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额为67,930.91元,占投资活动现金流入小计的0.51%;处置子公司及其他营业单位收到的现金净额为1,433,781.07元,占投资活动现金流入小计的10.87%。2019年包钢股份投资活动现金流入构成金额（元万）收回投资收到的现金1,16988.62%3751,23785.11%取得投资收益收到的现金21917
18、211.88%处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额60.51%82,24798.83%433.01%处置子公司及其他营业单位收到的现金净额14310.87%筹资活动现金流入小计中吸收投资收到的现金为5,915,000,000.0元,占筹资活动现金流入小计的11.79%;其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金为5,915,000,000.0元,占筹资活动现金流入小计的11.79%;取得借款收到的现金为33,570,250,000.0元,占筹资活动现金流入小计的66.9%;收到其他与筹资活动有关的现金为10,695,638,364.71元,占筹资活动现金流入小计的21.31%。201
19、9年包钢股份筹资活动现金流入构成吸收投资收到的现金591,50011.79%490子公司吸收少数股东投资收到的现金取得借款收到的现金3,357,02566.90%2,949,58967.50%2,067,95058.14%收到其他与筹资活动有关的现金1,069,56321.31%1,420,44732.50%1,488,64641.85%2.4.3 现金流出结构分析2019年包钢股份现金流出总额为108,881,371,734.11元，现金流出总额中经营活动现金流出小计为59,735,573,527.9元,占现金流出总额的54.86%;投资活动现金流出小计为1,964,227,056.19元,占现金流出总额的1.8%;筹资活动现金流出小计为47,181,571,150.02元,占现金流出总额的43.33%。2019年包钢股份现金流出构成现金流出总额-10,888,137-9,493,653-7,605,777经营活动现金流出小计-5,973,55754.86%-4,355,04145.87
