液化气市场研究报告.docx
- 文档编号:18157190
- 上传时间:2023-08-13
- 格式:DOCX
- 页数:29
- 大小:62.60KB
液化气市场研究报告.docx
《液化气市场研究报告.docx》由会员分享,可在线阅读,更多相关《液化气市场研究报告.docx(29页珍藏版)》请在冰点文库上搜索。
液化气市场研究报告
液化气市场研究报告
(年度)
中国化工信息中心
一、液化气简介
二、液化气、醚后生产流程
液化气定价依据:
醚后定价依据:
四、国厂家、芳构化厂家
液化气下游情况简介
醚后在芳构化装置中应用
芳构化产能快速扩,对醚后需求不断提升
五、年市场回顾
一、宏观经济因素
1、年国际宏观方面
2、年中国宏观方面
二、国际原油方面
、年度综述
、年价格走势
、年国际原油预测
三、下游走势
四、液化气、醚后
六、年市场预测
正文
一、液化气简介
液化气分为液化气、普通民用液化气、醚后,其中液化气、醚后为工业原料。
液化气:
液化气可由两套装置产出,一种是炼厂气分装置,另一种由乙烯厂家产出,在乙烯联产时又名抽余。
液化气主要用来抽提丁烯和异丁烯。
液化气与甲醇反应生成,裂解生产高纯异丁烯用以合成丁基橡胶。
国乙烯生产厂大多归属中石油和中石化两大集团。
两大集团生产的抽余碳四主要是精细深加工,约占全国液化气产量。
醚后:
醚后是指(甲基叔丁基醚)装置之后的液化气,其中富含正丁烯、顺丁稀及反丁烯等烯烃组分,可以作为芳构化装置生产原料。
二、液化气、醚后生产流程
醚后
芳
构
化
装置
混合芳烃
高清洁液化气
醚后
异
构
化
装置
异丁烯
高清洁液化气
重芳烃
三苯
液化气
液化气
三、液化气、醚后定价依据
液化气定价依据:
液化气的价格高低取决于中含异丁烯多少、去除异丁烯后总烯烃含量高低而决定的。
目前国一般炼厂中异丁烯含量在,烯烃含量。
只有乙烯抽提的液化气中异丁烯含量高,能达,烯烃含量,因此乙烯抽提的液化气价格要高于普通民用液化气价格。
、原油和乙烯:
液化气作为原油加工生产乙烯的副产品,它与上游产品原油和乙烯的价格走势有着明显的联动。
、汽油市场的变化:
液化气中下游产品与汽油的价格明显关联,因而价格直接决定液化气价格高低。
、民用液化气的走势:
因为液化气的另一个主要用途是调和液化气。
厂家定价一般是参照民用液化气的市场价格制定,一般比民用液化气高元吨。
醚后定价依据:
根据产品中含总烯烃多少,而决定价格高低。
三、国液化气、醚后厂家
四、国厂家、芳构化厂家
液化气下游情况简介
)装置产能快速增加:
年国有生产装置套,总产能万。
其中中石油、中石化及中海油拥有套装置,总产能万,占国总产能的;地方炼厂拥有套装置,总产能万,占。
年国总产能已经达到万吨,年仍有百余万吨装置上马。
在车用汽油质量标准不断提升的拉动下,国需求仍将以较快速度增长。
同时,欧盟委员会解除了对的环保警报,因此未来几年国产能将进入增长高峰期。
我国消费量约有用于生产异丁烯的原料或溶剂应用等。
裂解制异丁烯,是高纯度异丁烯的重要来源;深加工后可生产丁基橡胶、甲基丙烯酸酯、聚异丁烯等。
)原料液化气资源供应短缺
由于中石油和中石化部炼厂纷纷新上装置,其原料气资源多为自用,因此整体上原料液化气资源很难缓解,导致地炼厂家原料供应受到挑战,转而依赖进口,形成高成本制约。
与此同时,亚洲及美国大量的将涌入中国市场,对国生产企业也会造成冲击。
表 年国主要生产厂家及其产能统计 万
表国生产企业产能一览表
单位:
万吨年
地区
厂家名称
生产能力
质量标准
炼油厂
自用
齐鲁石化
纯度以上,基本不含硫
恒源石化
纯度在左右,硫含量在以下
东明石化
(不测
东营齐发
以上,硫含量以下
东营博源
以上,硫含量以下
石大胜华
以上,硫含量
胜利石化总厂
以上,硫含量以下
陆安
左右,硫含量不测
临淄石化
和以上,基本不含硫
齐旺达
以上,基本不含硫
安邦炼化
左右,硫含量不测
寿光鲁清
,硫含量以下
东方宏业
以上,硫含量
寿光
左右,硫含量以下
高密永辉
以上,硫含量
京博石化
左右,硫含量左右
滨州裕华
以上,硫含量以下
玉皇化工
以上,硫含量以下
日照晨曦
以上,硫含量
潍坊大业
左右,硫含量
宜坤化工
以上,硫含量
滨州大有
以上,硫含量
东方华龙
左右,硫含量
东营仕通
左右,硫含量
玉皇盛世
以下,硫含量以下
永鑫
纯度在左右
寿光联盟
硫含量,纯度左右
华星
自用
垦利
自用
神驰
自用
金诚
自用
齐翔化工
纯度
利津石化
不测
正和集团
自用
中海石化
自用
海化集团
自用
中海沥青
自用
华联
自用
潍坊弘润
自用
东北
炼化
自用
石化
自用
吉化公司
自用
石化
自用
炼油厂
自用
石化
自用
石油
自用
锦西炼油厂
自用
林源炼油厂
自用
锦江炼油厂
自用
蓝星
以上,基本不含硫
顺泰
以上,硫含量以下
和运
.,硫含量
蜡化
以上,硫含量不测
安瑞佳
.以上
华中
巴陵石化
以上,硫含量不测
中原乙烯
,基本不含硫
石化
自用
石化
以上,硫含量以下
兴长
以上,硫含量
石化
自用
渝楚
以上,硫含量以下
潜江炼厂
,硫含量以下
华北
燕山石化
自用
任丘炼油厂
左右
炼油厂
自用
天津石化
以上,硫含量左右
天津蓝星
左右,硫含量
炼厂
以上,硫含量
中捷石化
左右,硫含量以下
大港石化
自用
有山化工
以上,硫含量以下
慧祥
纯度在以上
华南
茂名石化
自用
石化
自用
长岭炼油厂
自用
炼化
自用
宝塔石化
左右,硫含量
炼化
以上,硫含量以下
东兴
自用
华东
镇海炼化
自用
金陵石化
自用
金山炼化
自用
高桥石化
自用
扬子石化
以上,基本不含硫
石化
自用
齐鑫化工
以上
清江石化
,硫含量
石化
,硫含量
左右,硫含量
石化
,硫含量
枫林实业
以上,硫含量
实友
,硫含量
新海石化
纯度
西北
石化
自用
独山子石化
左右
延炼实业
自用
格尔木炼油厂
自用
前郭炼油厂
自用
克拉玛依
自用
炼化
自用
天利高新
左右,硫含量
石达
以上
泽普东辰
以上,基本不含硫
总计
据统计,国共有装置生产产能万吨,其中地炼约为万吨,所占份额为,受产能和企业自身等因素影响,地炼成为活跃市场的主要先锋,中石化和中石油多自用及互供,以其品质和固定客户群支撑,市场地位稳固。
同时,从表中不难看出,高纯低硫市场所占份额较少,纯度在以上、基本不含硫的地炼厂家仅齐旺达、玉皇、临淄石化等少数厂家,齐鲁石化、扬子石化、独山子石化等中石化、中石油厂家质量可以做京标调油用及用作医药中间体,但多数却自用及供合同户,少量外放,因此,随着国高标号汽油的普遍推广,再加上丁基橡胶等对的要求,优质资源紧缺将成为严峻问题,多数厂家表示将于今年或近年新上前脱硫装置降低硫含量来应对激烈的市场竞争,而纯度在以下、硫含量在以上的市场所占份额将逐渐缩小,甚至将逐渐退出市场。
表年我国新建及将扩建装置统计
万吨年
企 业 名 称
生产能力
投产时间
枫林实业
年月
新海石化
年月
和运
年月
渝楚
年月
天津有山
年月
潍坊大业
年月
安瑞佳
年月份
宜坤化工
年月
宏力
年月
石化
年月
石化
年月
陆安化工
年月
炼厂
年月
诚恒
年底
宏力
年月
镇海炼化
年
泽普东辰
年月
齐鑫化工
年月
总计
中海沥青
年月份
天宏新能源
年底
中联能源
年
盛源
年
石大胜华
年
枫林实业
年初
巴陵石化
年
石化
年
丰利能源
年中
中石化石化
年
中海油分公司
年
总计
表 ~年国新增装置统计 万
企业名称
产能
中石化巴陵石化
中石化石化
中石油石化
中海油分公司
石大胜华
盛源
中石油石化
中石油石化
中石化乙烯
合计
表年世界主要生产厂家及其产能
单位:
万吨年
生产商
生产能力
Texas
中国
Dubai
伊朗国家石油公司
中国石化集团
其它
合计
由于美国及世界其它国家和地区禁止在汽油中添加,在年至年间,全世界有的产能关闭或转产,预计今后全球产能仍将以每年的速度下降。
许多欧美国家的生产厂商纷纷停产或转产乙基叔丁基醚()及其它产品,而亚洲及中东地区的产能却仍在上升之中。
在年,美国的消费量在世界排名第一,占世界消费量的,从年月起,美国已从净进口国转变为净出口国。
到年,我国以的比例占据世界消费排名首位,西欧各国的消费量也达到了世界总消费量的,并且在年和年呈上升态势。
在亚洲,最早采用的国家和地区有我国、韩国、泰国、新加坡和马来西亚。
由于在减少及其它有害物质排放中所起的作用明显,亚太及中东地区的需求量急剧增长,许多国家大量投资兴建生产装置。
年,东北亚和中东地区已经成为需求最大的地区,仍有较大的发展潜力,特别是在中国和印度。
因为亚洲和中东国家禁止在汽油中添加四乙基铅,这就需要在汽油中使用更多的。
另一方面,亚洲许多国家对汽油中的苯、芳烃、硫和烯烃有严格限制,这也使得亚洲的用量增加。
中国目前产能为万吨年。
随着欧盟委员会确认甲基叔丁基醚()对健康不构成威胁,此前被美国环保部门列为可能致癌物的,将会被放心使用,继续成为清洁汽油主要的辛烷值改进剂。
欧洲也曾是世界的主要生产和消费地区。
随着美国开始禁用,西班牙、法国、德国和意大利也在限制、减少的使用,但又与美国完全禁用的政策不同。
欧洲地区的的未来产销趋势很不明朗。
在欧洲国家,正存在着一个转产的转机,即采用生物乙醇作原料,生产代替,至年底以前生产的生产商可获得政府的补贴。
由于价格比便宜,在欧洲仍会使用。
由于和这两种醚可以彼此掺混,欧洲的炼油厂将根据成本优势使用这两种含氧化物。
由于欧洲国家计划到年时使生物燃料在运输燃料市场中所占的比重达到.并向生产商提供政府补贴,欧洲的许多生产商纷纷转产以获得这种补贴。
可再生生物燃料的刺激推动了的减产。
并使欧洲国家加快装置转产的步伐。
年,欧洲又有几套装置转产,包括、道达尔、北欧化工、富腾()和公司;莱昂德尔公司在法国将继续生产。
欧洲公司也将建在荷兰产能为万吨年的装置改造为装置,这将使西欧的产能大幅减少。
由于美国市场的巨变,产生了新的贸易流向。
欧洲生产的对美国市场的出口完全停止,美国生产的则开始向欧洲国家出口,年出口量达上百万吨,使欧洲的生产受到了一定的影响,但随着欧洲和拉丁美洲乙醇市场的逐渐增强,美国不得不考虑重新选择出口地。
表 ~年我国产需状况 万
年份
产量
进口量
出口量
表观消费量
醚后在芳构化装置中应用
表部分芳构化装置产能统计表
单位:
万吨
地区
窗体顶端
厂家名称窗体底端
产能
东营
广饶华邦
仕工
鲁深发
卓越(齐发)
寿光联盟
寿光鲁清
东方华龙
东营垦利汇东
润博石化
潍坊
高密永辉
东方宏业
青州天安
高青众益
齐旺达
滨州
裕祥化工
大有新能源
滨庆新能源
其他
无棣汇成化工
宜坤化工
窗体底端
玉皇
德源
华北
大本营能源
冀春化工
慧翔
黄骅三星化工
盛源
沿江
华利
芳构化产能快速扩,对醚后需求不断提升
自芳构化技术问世,经历近年的发展蜕变,从年的初露锋芒,到年的鼎盛时期,再到如今的遭遇瓶颈,地炼通过不断总结经验及探索创新,既在"国"字大军的"镇压"中突围。
年新增芳构化单位家,预计届时地区总产能有望达到万吨年,占全国芳构化企业比重继续提升至以上。
华北地区芳构化起步较晚,但业已形成一定规模。
代表企业包括黄骅三星,新启元,盛源、冀春,大本营,慧翔等,总产能在万吨年。
东北地区芳构化装置不断增加,同益集团万吨年液化石油气深加工联合装置,和运一期万吨年的芳构化,龙岛万吨年、锦江油化厂万吨年及安瑞佳万吨年的芳构化装置相继投产运行。
黑、吉、辽三地连成一体,由于昆仑燃气统销东北绝大部分液化气资源,可以有效的实行对口供应。
年地区芳构产能累计将达到万吨年,如若满负荷开工,将每天消化掉近万吨醚后液化气资源,而醚后资源短缺,地区三分之二的芳构原料需要区外补给。
由于芳构产能的不断扩,芳构企业之间对于原料的采购竞争将越发激烈,以及对于原料采购标准也将随之下降,醚后货源稀少,价格也水涨船高,与民用、清洁气之间价差将继续拉大,芳构企业利润整体水平将随之下降。
五、年市场回顾
一、宏观经济因素
1、年国际宏观方面
回顾年,全球经济复苏步伐明显放缓。
国际货币基金组织预测,年全球产出按购买力平价计算将达到万亿美元,比上年增加万亿美元,实际增长率为,远低于年的。
年世界经济将面临更多的不稳定和不确定性,全球继续维持低速增长的可能性很大。
经济增长下滑金融动荡不安
年世界经济形势复杂严峻,主要呈现以下几个特征:
发达国家经济复苏乏力。
年前三个季度发达国家的经济增长总体上呈现放缓态势,明显展现出复苏动力不足。
根据国际货币基金组织预测,年发达经济体总体增长率仅为。
其中美国经济增速为,失业率徘徊在左右。
欧元区经济增长率为,日本为负。
发达国家经济复苏乏力的主要原因在于总需求不足和与之密切相关的市场信心不足。
手中有大量现金的美国企业不愿投资,存款超过贷款上万亿美元的美国商业银行谨慎行事,既是市场信心不足的结果也是总需求不足的原因。
欧洲的银行因持有大量“问题国家”的债券而造成资产质量下降,迫使它们为充实资本金和去杠杆化而收缩业务,进而使得债务危机更为严峻。
地震、海啸和核泄漏沉重打击了日本经济,其债务与国生产总值的比率高达,经济发展显然受到拖累。
新兴经济体增长态势总体良好,但也有隐忧。
新兴经济体在世界经济中的地位进一步提升,但经济增速有所减缓。
年新兴与发展中经济体产出增长率为,同比下降了个百分点,但仍远高于发达经济体。
从经济总量来看,年新兴与发展中经济体按购买力平价和市场汇率计算的国生产总值将分别达到万亿美元和万亿美元,在全球经济中的比重分别占到和,分别比年提高和个百分点。
重要新兴经济体的经济增长表现各不相同。
预计年巴西经济增长率为,年预计为。
年印度经济增速将由年的下降至,年预计为—之间。
年俄罗斯经济增长预计为左右,年将大致维持在这一水平。
年中国经济增长率大体在—之间。
新兴与发展中经济体年增速放慢的主要原因是受发达经济体状况不佳拖累,同时也与控制通货膨胀政策的实施有关。
年国际金融危机爆发后,主要新兴经济体大都采取了积极的应对措施,这些措施又或多或少地引发了后来的物价上涨。
俄罗斯的情况相对特殊,因为其经济增长表现和大宗商品价格波动高度相关。
国际贸易与投资增长下滑。
在年世界贸易增长受金融危机影响大幅回落之后,年世界贸易活动得到快速恢复。
来自世界贸易组织()的数据显示,年世界货物出口贸易总额达到万亿美元,与上年相比实际增长率为,实现了年有该统计以来的最大增幅。
进入年,与世界经济增长放缓、复苏乏力的整体态势基本一致,全球贸易增长也出现了下行趋势。
根据目前世界经济的发展走势,预计年全球贸易实际增长率可能仅会维持在左右,年将会略有提高,达到左右。
造成年全球贸易增速下滑的主要原因有三。
一是发达经济体受主权债务危机拖累而出现经济增速放缓。
二是由于全球经济增速下滑和失业率居高不下,贸易保护主义政策层出不穷。
贸易保护主义政策往往与一国国经济与政治需求紧密相关。
美国参议院月通过了“年货币汇率监督改革法案”,尽管最终成为正式立法的可能性只有,但它仍不失为借贸易失衡推行保护主义的明证。
三是全球突发性事件接连不断,成为国际贸易增长新的制约因素。
日本大地震带来的供应链条崩塌就是一个典型的事例。
大宗商品价格高位波动。
年上半年,国际大宗商品市场的价格指数呈现下降趋势,但自月起又出现了新一轮的大幅上升行情,至年又再次出现回落。
年月至月间,大宗商品价格持续在高位震荡,衡量大宗商品价格的指数在月日创出历史新高,达点,月日跌至点。
根据国际货币基金组织估计,年全年原油价格将达到每桶美元,每桶比上一年上涨美元。
年原油价格预计会有小幅回落,每桶在—美元之间的可能性较大。
总体而言,年以来各类大宗商品价格的集体下探,根源于全球经济复苏乏力和总需求减弱。
发达经济体对于流动性管理偏向谨慎,发达经济体债务问题导致的不确定性,大宗商品市场中的金融投机活动,这三个因素的叠加也带来了国际大宗商品市场的剧烈震荡。
国际金融市场动荡不已。
年月以后,由于宏观经济表现欠佳,发达国家债务危机与银行间融资困境交互影响,投资者避险情绪上升,开始偏向保守型投资,传统的避险资产,如财政状况较好国家的主权债券、具有较高流动性的国际货币以及黄金等成为投资者追逐的对象。
瑞士法郎、日元等呈现不同幅度的升值,黄金价格也连创新高。
年月黄金月平均价格达到每盎司美元,是年月的倍。
随着全球投资风险偏好的收缩,新兴市场面临资本进一步流出的风险加大。
这不仅给新兴市场国宏观经济和金融体系的稳定性带来不利影响,也给发达经济体和全球金融市场的稳定带来负面影响。
回顾年以来的全球国债市场、外汇市场和股票市场等主要金融市场走势,可以总结如下三个特点。
首先,国债市场上发达国家长期国债市场出现波动与分化。
其次,在全球外汇市场,传统的避险货币瑞士法郎、日元、澳元、加元则继续保持强势地位,美元自年月起也进入短期升值通道。
再次,全球股市在经历了年月份的低谷期后呈现出两种不同的发展趋势:
美国股市与新兴市场国家股市快速升温;欧洲与日本股市持续低位徘徊。
根据当前发展形势,年国际金融市场的低迷状况难以在短期发生根本改变,而且在主权债务危机隐忧犹存和全球经济缓慢增长的情况下,未来一年国际金融市场仍将呈现不稳定局面。
主权债务危机波澜起伏。
年以来,欧洲主权债务危机不断升级。
从公共债务与国生产总值的比值来看,欧洲整体上已超过,其中希腊、意大利、西班牙、爱尔兰和葡萄牙均接近或超过,并可能引发新一轮金融危机。
截至年月,美国国债余额达到了万亿美元,占国生产总值的比例为。
为此,美国两党围绕债务上限问题展开了激烈斗争,标准普尔也将美国长期国债信用评级从最高级“”下调至“”级。
债务危机的影响是深广的,它不同程度地破坏国家信用、损害市场功能、加剧经济波动,并使得未来一年发达经济体出现衰退的风险上升,全球经济增长亦受其拖累。
经济问题与社会问题的联动关系进一步加强。
各国经济复苏和政策运用的复杂性加大。
年以来,全球经济增速放缓、失业率长期居高不下和收入差距扩大等经济问题成为影响社会稳定的重要因素。
年月以来欧洲多国发生骚乱,月以来美国“占领华尔街”运动向全国蔓延等,正是经济与社会问题相互影响,关系日益密切的重要表现。
荆棘丛生需未雨绸缪
在未来的一年,世界经济依然复杂严峻,不稳定与不确定性上升。
一是发达国家的债务危机能否得到有效控制并逐步得以缓解。
尽管债务危机存在进一步扩散和升级的可能,但危机得以化解的可能性也是存在的。
各主要发达国家部的政治状况,在相当程度上将决定债务危机的走向。
二是发达国家没有就业的乏力复苏,再加上新兴与发展中经济体增速很可能进一步放缓的预期,均会诱发新的贸易、投资和金融保护主义。
美国目前在经合组织中正积极推动的旨在限制国有企业行为的所谓“竞争中立框架”,便是典型的例子。
另外,二十国集团峰会()等全球经济治理机制能否在治理全球失衡问题上取得实质性进展,仍有待进一步观察。
三是鉴于低利率有利于刺激投资、稀释债务、减轻偿债负担,故发达国家继续维持超低利率的可能性较大。
宽松货币政策在目前经济状况下有两个可能的变化方向:
或是美欧掉入流动性陷阱,或是引发甚至更高的通胀。
发达国家货币当局是推出第三轮量化宽松,还是实行退出,或是听之任之,无论出现哪种情况,均会对全球金融市场产生重大影响。
四是受发达经济体增速放缓的拖累,同时也因为不得不通过紧缩政策来抑制通胀,再加上国际资本流动的方向、规模和速度愈发扑朔迷离,新兴经济体增速放慢的可能性已经非常大,一些重要的新兴经济体甚至有出现硬着陆的可能。
五是推动大宗商品价格变化的力量既来自需求变化和供给增减,也取决于全球流动性状况,还来自高度金融化了的投机行为。
究竟哪种力量会占上风、其强度有多大,将最终决定大宗商品价格的变动方向和幅度。
六是部分国家部的社会动荡、骚乱或是群众抗议是暂时的还是持久的,它们对经济产生影响的途径与强度如何,特别是对政党政治和对外经济政策的影响,都很难确定。
七是面对自然灾害和地区安全危机,大国之间在应对突发事件过程中能否精诚合作,特别是在埃及、叙利亚、伊朗和朝鲜半岛等热点地区的军事对抗和政治冲突是否会升级与蔓延,均会对全球经济局势产生不同程度的影响。
八是在年,美国和法国等主要发达经济体,以及俄罗斯、墨西哥和韩国等主要新兴经济体将举行大选。
领导人的更换可能会导致政策调整,竞选本身也会凸显或淡化某些特定的议题与政策选项,从而直接或间接地成为影响世界经济平稳运行的因素。
鉴于全球经济复苏进程中存在诸多不确定性,年全球增长态势与年相比大体持平或略有下降的可能性较大。
我们必须未雨绸缪,更加自觉地把扩大需作为中国经济增长的战略基点,增强发展的生动力。
2、年中国宏观方面
年是“十二五”开局年,但我国经济遭受了最严峻的考验,虽然可能赢得不低于的增长率,但也为此付出了高昂的代价:
金融风险不断累加、产能过剩……在经济结构转型调整中,中国经济险象环生、艰难前行。
一、通胀持续高位运行
前个月,我国同比增速一直在高位运行。
其中,月份在猪肉带动下冲至的年峰值,至月份才在翘尾因素减弱下逐步回落。
为对抗通胀,央行上半年连续次提高存款准备金率,至的历史峰值,但此后涨幅仍不断创出新高。
及至月涨幅才明显回落至,而同期人民币一年定期存款利率却只有,存款负利率致使大量资金逃出银行,过去个月中竟有个月居民存款出现了少有的负增长,这些外逃资金吹起了民间借贷市场的泡沫。
二、全民放贷危及金融安全
全民放贷是年的壮观一景。
一边是银行体系廉价的资金,另一边是银行体系外各种变相的高利贷。
存款负利率、资金价格“双轨制”,以及投资渠道单一等原因共同作用,直接导致了危险的资产泡沫。
例如,泗洪“宝马乡”的全民放贷最后变成了“全民追债”,老板因无法清偿高利贷而“跑路”,甚至有些银行变相通过信托贷款和委托理财等方式参与放
- 配套讲稿:
如PPT文件的首页显示word图标,表示该PPT已包含配套word讲稿。双击word图标可打开word文档。
- 特殊限制:
部分文档作品中含有的国旗、国徽等图片,仅作为作品整体效果示例展示,禁止商用。设计者仅对作品中独创性部分享有著作权。
- 关 键 词:
- 液化气 市场 研究 报告